加国男子“薅”政府这个福利账户退休每月收息上万加元

5月前

(加西网综合)免税储蓄账户TFSA是加拿大人金融工具箱中相对较新的一项新增内容。TFSA 可能不像其他投资工具那样广为人知或被理解，但 TFSA 为加拿大人积累财富和规划财务目标提供了一种简单的方法。

《环球邮报》也在专栏中介绍一些利用免税储蓄账户TFSA取得惊人成就的加拿大投资者。

马库斯现年 67 岁，现已从军队退役，2009 年免税储蓄账户一经推出，他就立即开设了该账户。在当地银行分行的建议下，他将资金投资于一个简单、低收益的储蓄账户，几年后，他自己动手，先是采用股息策略，然后将资金重新配置到成长型股票上。

如今，他的 TFSA 账户价值 88.35 万元。他每月还能获得约 1.1 万元的收入，而且全部免税。

马库斯的成功远非一般。蒙特利尔BMO银行最近的一项调查显示，2023 年 TFSA 账户的平均价值为 41,510 元。

运气对马库斯来说起了很大作用，那些希望复制他的成功的人不会觉得容易。如果一个加拿大人在今天开设一个新的 TFSA，而他从未缴过款，那么他最多只有 95,000 元来开始投资。

不过，这也说明了在一只股票或基金或几只股票或基金上做出正确的决定，可以带来令人匪夷所思的投资余额，而这些余额永远不会招致税务员的征税，同时还能重塑一个人的退休和遗产规划。

对于马库斯来说，他的 TFSA 致富之路始于 2017 年 1 月，当时他卖出了在遵循 Beat the TSX 策略（该策略基于选择多伦多证券交易所 60 指数中收益最高的 10 只股票）时购买的股息股票。他将大部分收益投入了 Shopify SHOP。

他在 2021 年 2 月卖出了大部分 Shopify 股票，当时的股价接近 160 元。

他说："那一年，我们用现金买了一辆房车和一辆新车，还对房子进行了一些装修。"

马库斯在阅读了有关 Shopify 早期电子商务平台交易量大，导致年化收入大幅增长的报道后，对 Shopify 产生了浓厚的兴趣。他住在 Shopify 总部所在地渥太华。

他说："当时我受雇于军队，所以我有一份全职工作，我知道我有一份固定福利养老金，所以我决定在成长股上碰碰运气。"他说："我当时卖掉股票纯属运气。

决定出售 Shopify 的部分原因是，他的妻子计划在养老金生效前两年退休。这对夫妇想在此期间弥补一些部分收入损失。

"我们有一份相当详细的预算，所以我很清楚我们需要多少钱。基本上，我每年需要大约 45,000 元的股息收入，这样她才能退休。“

他想，他可以把 Shopify 的部分收益再投资到支付股息的 ETF 中，这样每年至少可以获得这个数额的免税收入。

他将这一策略又向前推进了一步。为了最大限度地提高 TFSA 收入，他决定大量投资于备兑认购 ETF。通过观看 YouTube 视频，他了解到如何使用这些产品，这些产品采用的策略是卖出标的证券的认购期权以获得高收入。虽然这些产品的风险较高，但他通过分散投资于几种不同的备兑认购产品，尤其是那些广泛投资于标准普尔500指数和纳斯达克指数的产品，试图将风险降到最低。总的来说，他目前的 TFSA 投资组合产生了约 14% 的收益率。

现在，他的 TFSA 账户每年可产生约 13.4 万元的免税收入。他目前在 RRSP 中持有成长型股票。

如果他们通过投资收益总共获得了数十万元，那就不一样了。

至于未来，他计划从自己的注册退休收入基金中提取资金，并通过与妻子进行收入分割来减少税收负担。然后，他把这些资金存入 TFSA。"我想做的是把 TFSA 的供款空间减少到零，一旦做到这一点，我将严格依靠从注册退休收入基金中获得的资金生活，并继续投资 TFSA 中的任何资金。”

他的 TFSA 资金被分成两个独立的账户，一个指定他的妻子为继承人，另一个指定他的女儿为受益人。总有一天，两人都会从这笔免税遗产中受益。

多年来，马库斯也犯过投资错误。比如，他和妻子都曾买过价值暴涨的大麻股票，但他们没有卖出。他们持有的股票最终只值很少的钱。

"买入是容易的部分。最难的是在某一时刻决定卖出并继续持有，"他说。

专家的意见

《环球邮报》请 RBC Dominion Securities Inc. 投资组合经理兼高级投资顾问南希-伍兹（Nancy Woods）谈谈她对马库斯 TFSA 投资策略的看法：

"马库斯确实非常有效地利用了他的 TFSA，并在投资选择上取得了成功。这样的投资机会非常难得，既能让资金成倍增长，又不会承担很大风险。“

对于 Shopify 来说，马库斯的时机非常理想。值得注意的是，如果您投资的是风险较高的股票，回报可能会很高，但损失也会很大。TFSA 中的任何资本损失都不能用来抵消非注册账户中的任何资本收益，因此是真正的损失。投资者还必须注意不要在 TFSA 内进行任何高频交易，以避免 CRA 不允许对收益进行避税。

南希-伍兹最后还说：”马库斯将其 TFSA 资产的一半留给女儿的计划可能不是最好的决定。当您指定非配偶作为您 TFSA 的受益人时，他们不能将其转入自己的 TFSA。您的配偶可以。是的，资产转到他女儿名下无需缴税，但今后任何增长或收入都要缴税。她可以在允许的供款额度内向自己的 TFSA 供款，但不能超过允许的供款额度。但是，他的妻子可以直接从他的 TFSA 转入她的 TFSA，并有效地双倍增加她 TFSA 中的金额。“

（为保护个人隐私，某些细节可能会有所改动。）

什么是加拿大 TFSA？

TFSA（免税储蓄账户）是一种投资账户，顾名思义，它是一个避税账户。TFSA 可以持有现金、担保投资证书、共同基金、指数基金、交易所交易基金或其他投资产品。

与也是投资账户的注册退休储蓄计划不同，TFSA 没有相关的税收减免，这意味着向该计划缴款并不能帮助您立即少缴税款。但是，虽然 RRSP 提款需要纳税，但您从 TFSA 中提取的资金无需纳税。

TFSA 于 2009 年推出，作为加拿大人的额外储蓄工具。2009年，加拿大有480万TFSA持有者；到 2017 年，这一数字已上升至 1,410 万。根据 BMO 1 月份发布的一项研究，63% 的加拿大人拥有 TFSA 账户，平均持有金额为 34,917 元。

TFSA 如何运作

TFSA 是一个有年度供款限额的投资账户。捐款限额是您可以添加到帐户的最大金额。

一旦资金进入 TFSA，加拿大税务局就无法获得收益。换句话说，无论您是在账户内赚取利息、股息还是其他类型的投资收入，您都无需为这些收入缴纳所得税。无论您将钱存入账户还是提取，都是如此。

您可以通过多种不同方式开设 TFSA 账户。例如，银行和其他金融机构提供 TFSA 产品，其中可能包括高息储蓄账户、共同基金、担保投资证或自主投资账户，您可以在其中选择 ETF、股票、债券等。您的工作地点可能还提供团体 TFSA 计划。

任何年满 18 岁并拥有有效社会保险号码的加拿大居民均可使用 TFSA 账户。非居民可以持有现有的 TFSA 投资，但非居民期间做出的任何供款均须缴纳 1% 的税，且供款空间仅针对居民累积。

每年可以在 TFSA 存入多少钱？

政府设定年度缴款限额，该限额与通货膨胀挂钩，增量为 500 元。供款限额同样适用于所有加拿大人——与 RRSP 限额不同，它与您的收入无关。2023 年，年度限额为 6,500 元。

供款限额是累积的，这意味着如果您在一年内没有存入最高限额，您可以在接下来的几年里补足。

应该在 TFSA 中进行哪些投资？

投资者诊所专栏作家约翰·海因茨尔 (John Heinzl) 表示，TFSA 的目的是避免为投资收入缴税。因此，将您的 TFSA 空间用于收益率较高的股票、ETF、共同基金或固定收益证券是有意义的，这样您就可以免除利息、股息和资本利得税。尽管如此，海因茨尔指，如果您的 TFSA 中有足够的额度，您也可以在账户中保留低收益现金。

然而，虽然高收益投资对于 TFSA 来说是一个不错的选择，但这并不等同于高风险。多伦多财务规划公司 Woodgate Financial Inc. 的合伙人兼高级财务顾问贾森·佩雷拉 (Jason Pereira) 表示，TFSA 不应该用来持有风险最高的投资。他所说的“投机性赌博”的投资应该保存在非注册账户中。

对于投资期限至少为 5 至 10 年的投资者，个人理财专栏作家 Rob Carrick 建议使用 TFSA 购买一种称为资产配置基金的 ETF。“将这些视为一个盒子里的完全多元化的投资组合，为所有年龄段和风险状况的投资者提供不同的选择。”

TFSA 的优点和缺点

TFSA 的最大好处是您无需为投资收益和提款缴税，和 RRSP 形成鲜明对比，当您从账户中提取资金时，无论是在不久的将来还是退休后，RRSP 都被视为应税收入。TFSA 提款是免税的。

与 RRSP 相比，TFSA 的另一个好处是，您在 71 岁之后无需取出资金，使您可以更灵活地决定如何使用您的储蓄。与此相关的是，您从 TFSA 提取的任何资金都不会影响其他政府福利，例如老年保障金。

然而，TFSA 的一个缺点是，您缴款时没有税收优惠。哪种选择最适合您取决于您的年收入。由于与 RRSP 供款相关的税收减免对高收入者最有利，多伦多 TriDelta Financial 首席执行官 Ted Rechtshafen 建议年收入低于 45,000 元的人首先存入 TFSA， 85,000 元优先考虑 RRSP。（当然，没有什么可以阻止您最大限度地向两个账户捐款。）

另一件需要记住的事情是，TFSA 的设计目的不是像普通银行账户一样使用。您所做的任何提款在下一个日历年之前都无法恢复，如果您不小心过度供款，则会受到处罚。这意味着，如果您想要一个可以经常转入和转出资金的账户，那么您可能最好选择高利息储蓄账户。

此外，如果您认为自己可能想提前取出资金，那么从 TFSA 提款的便利性可能会使其成为不太理想的退休储蓄工具。RRSP 提款更加困难，而且您可能需要为这些提款缴税。从心理角度来看，可能会让 RRSP 中的资金可以存得更久些。

看了马库斯的投资故事，一位网友也说："我今年 55 岁，房子已付清，RRSP 和 TFSA 已用完。现在最节税的投资是时间；所以是时候退休了。我将继续在《环球邮报》做自由职业者——也许买一台二手车 F150 并安装电弧焊机,无限可能…”