金融邮报:本轮央行将降息200基点,浮动利率是最佳选择
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根据加拿大《金融邮报》报道,央行降息后,加拿大房主选择浮动利率是省钱的最佳选择。
经过 27 个月的焦虑马拉松,经历了 475 个基点的加息后,加拿大央行行长蒂芙·麦克勒姆 (Tiff Macklem) 于周三终于化身为夏季圣诞老人,将利率下调了 25 个基点。
此举让加拿大房贷一族看到了希望,他们相信还有更多降息空间。如果历史经验可以借鉴,那么他们的愿望将会实现。
市场上普遍预测,央行 9 月和 12 月将会再次降息。
但是,如果通胀表现良好,而在此期间加拿大又没有获得强劲的就业数据,下一次降息可能会提前到 7 月。
总体而言,市场预计本轮降息将超过 200 个基点,并可能持续到明年的大部分时间。
对于大多数面临抵押贷款续期的房主来说,这将是一场及时雨,因为加拿大大部分房贷将于 2025 年和 2026 年到期。
加拿大金融邮报的文章认为,浮动利率成为未来五年内为人们节省最多资金的热门选择,至少在理论上是如此。
话虽如此,房主必须广泛地进行比较。
因为加拿大银行会进行各种促销利率充,事实上,例如,目前无保险平均浮动利率比最低优惠利率高出惊人的 63 个基点。
无论如何,由于贷款基准利率Prime仅下降 25 个基点至 6.95%,现在还不是举办金融自由派对的时候。除非发生经济危机,否则降息可能是一个漫长的过程,假设市场预测准确,降息持续到明年大部分时间。
这与历史相符,历史表明典型的降息周期需要一年多的时间才能完成。
根据大多数冷静的预测,经济即将陷入困境,失业率上升,GDP增长缓慢,抵押贷款续期持续痛苦,违约率激增(尽管不是灾难性的全球金融危机式违约)。所有这些因素都足以加速利率的下行势头。
然而,那些担心还款风险的人不会动摇。许多人会坚持加拿大央行行长周三所说的话:“导致……极低利率的一些因素似乎正在减弱。”这可能足以让刚刚目睹利率飙升的借款人心中产生挥之不去的疑虑。
行长麦克勒姆的警告是有道理的。尽管利率上升、供应链和人工智能的进步产生了通货紧缩效应,但通胀风险的阴影依然存在。
关键是不要让恐惧左右你的决定,保守的借款人仍然应该碰碰运气。是的,五年期固定利率以合理的成本提供了强有力的还款保障。
然而,许多五年期抵押贷款的灵活性与冷冻火鸡差不多,当利率飙升至 10 年平均水平以上时,它们往往表现不佳。
这就是为什么即使是谨慎的借款人,他们可能仍想考虑中等期限的固定利率或混合利率(部分固定/部分可变)。这些条款至少为未来利率下调提供了一些可能性。
当然,虽然这种情况并不常见,但利率在几次降息后可能会逆转。如果通胀再度膨胀,就会发生这种情况。尽管大量指标表明这次出现这种情况的可能性很小,但在过去这种情况中,通胀在不到六个月的时间内就强劲反弹。
对于房贷市场的大多数房主来说,浮动利率提供了足够的上行支付保护,因为付款是固定的,除非利率疯狂飙升。
即便如此,也有一些贷方(例如 BMO 和 CIBC)通常会锁定您的月供付款,尽管他们的优惠利率大幅上涨。
当加拿大央行降息时,浮动利率抵押贷款应该会成为焦点,但值得冒这个险吗?
换句话说,对于财务安全、资质良好的借款人来说,浮动利率是值得押注的,尤其是在降息周期刚刚开始的顶部。
如果你正在购房,想浮动抵押贷款,当知道从明天开始还款额会下降,你会很高兴。
根据 Ratehub 网站,计算了周三的降息对一套价值约 700,000 元的房屋的代表性五年期浮动抵押贷款利率 5.95% 的影响。
如果该房主的未偿还抵押贷款约为 650,000 元,本来每月将支付 4,157 元的抵押贷款。
降息后,房主的利率将降至 5.7%,每月还款额将减少至 4,061 元。
这意味着每月的抵押贷款还款额将减少近 100 加元,或每年 1,152 加元。
如果市场预测准确,本轮央行降息将超过 200 个基点,房主可要笑翻了。
“让我们尽情享受一下这一刻吧,”行长周三笑着说。
文章来源:
https://financialpost.com/real-estate/mortgages/variable-rate-mortgages-best-bet-to-save-money-bank-of-canada
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