加拿大家庭财富破纪录，4年大涨40%！平均家庭资产超$100万

2024 年第一季度，加拿大家庭财富跃升至 16.92 万亿加元的新高，超过了 2022 年创下的 16.84 万亿加元的纪录。在过去四年中，加拿大家庭财富累计增长超过 40%，这主要得益于房地产和金融资产的增长，尤其是在疫情期间。然而，不同年龄段和不同收入群体所受的影响并不均衡。举个例子，虽然目前平均家庭财富已超过 100 万加元，但至少有 60% 的家庭远未达到这一门槛。《金融邮报》分析了加拿大家庭财富的现状，以及对未来经济的影响。

1. 加拿大家庭现在平均资产超过 100 万加元

资产百万加元曾经是个特例，但对于加拿大家庭来说，现在这只是平均水平--尽管这并不像听起来那么简单。加拿大统计局 6 月份发布的数据显示，2024 年第一季度，家庭平均净资产达到 1,009,483 加元，比一年前增长了约 2.5%，比疫情前最后一个完整季度，即 2019 年最后一个季度增长了近 28%。虽然家庭总财富可能创下历史新高，但这并不是平均财富首次突破百万加元大关。在疫情期间的三个季度里，当房地产价值膨胀、储蓄率飙升时，家庭平均财富也超过了七位数。股市上涨助推了最近一波财富增长，同时也加剧了不平等现象。

2. 并非所有年龄段和社会经济阶层都平等地参与其中

总体家庭财富可能在增加，但年龄和社会经济方面的差距依然存在。第一季度，55-64 岁年龄段的加拿大家庭最富有，平均家庭净资产为 1,592,996 加元。紧随其后的是 45-54 岁的家庭，平均净资产为 1,342,851 加元，65 岁以上的家庭平均净资产为 1,121,020 加元，35-44 岁的家庭平均净资产为 655,195 加元。35 岁以下的家庭最不富有，平均净资产为 336,348 加元。不过，对于加拿大年轻人来说，一个好消息是，自疫情爆发前以来，他们的财富增长幅度最大，从 236,039 加元增长了 42.5%。

从各代人的角度来看，婴儿潮一代缩小了与 X 世代的差距，而 X 世代仍然是平均最富有的一代人。在过去一年中，婴儿潮一代的财富激增了近 9%，达到 1,399,950 加元，而 X 世代的财富仅增长了 2%，达到 1,471,767 加元。千禧一代的财富实际上有所下降，在房地产方面受到冲击。

在财富和收入方面也存在巨大差异。最富有的 20% 加拿大人的家庭净资产平均为 3,412,111 加元，而最底层的 20% 人的家庭净资产平均略为负值。收入方面的趋势与此类似，但不那么明显，只有收入最高的两类人的平均家庭净资产超过 100 万加元。

根据加拿大统计局的数据，收入分配顶层 40% 和底层 40% 家庭之间的可支配收入差距也达到了 2008 年以来的最大差距。

3. 金融资产已超越房地产

自疫情爆发以来，房地产一直是家庭财富创造的主要驱动力。追溯到 2019 年最后一个季度，房地产财富总额增长了 48%，达到 8.92 万亿加元。在同一时期，金融资产增长了 25.7%，达到 10.02 万亿加元，增幅并不惊人。但在最近几个季度，这种关系发生了变化。

BMO高级经济学家萨尔-瓜蒂里（Sal Guatieri）说，第一季度，金融资产环比增长 3.6%，首次突破 10 万亿加元，这主要是股市飙升的结果。他指出，这对持有投资的富裕家庭来说是件好事，但对那些没有储蓄进行投资的家庭来说就不那么好了。加拿大统计局指出，最不富裕家庭的净资产增长放缓，因为较高的抵押贷款债务抵消了房地产的收益。与此同时，最富有的家庭由于持有更多的金融资产和债务增长放缓，财富得以增长。TD银行经济学家Maria Solovieva说，向金融资产收益的转变在很大程度上扩大了贫富差距，因为低收入家庭一直通过房地产的飙升参与财富增长。

4. 消费者的压力与日俱增

众所周知，在家庭财富整体增长的推动下，消费者一直在推动经济蓬勃发展。但通胀和利率上升导致的债务成本上升正威胁着这一局面的改变。Solovieva 指出，对于依靠储蓄维持生计的中低收入家庭来说，这一挑战尤为严峻，他们正受到生活必需品持续通胀的挤压。她说：“人们正试图通过减少支出来管理高利率风险和高通胀环境。Guatieri补充说：“加拿大的消费仍然非常非常疲软，”他指出，平均而言，人们不仅削减了可自由支配的物品，还削减了一些必需品。不过，由于加拿大央行减息，他认为情况会有所好转。他说：“到明年，我们将开始看到消费支出的回升。”